Taper: Investissements alignés
Sujet: Bâtiments et logements
Statut: Courant
Ce RBC Gestion mondiale d'actifs Le fonds achète des obligations locales, comme pour le Midtown Exchange, un projet de revitalisation de quartier crucial à Minneapolis. Le Midtown Global Market du réaménagement abrite des entreprises appartenant à des minorités et à des femmes, et 81% des logements du complexe sont destinés à des locataires à faible revenu.
Investissement
10 millions de dollars; mars 2017
Raisonnement
Ce fonds à revenu fixe achète des obligations qui favorisent le logement abordable et le développement communautaire, ainsi que les personnes et les communautés à revenu faible ou moyen. Tout en générant des revenus nationaux diversifiés pour les titres à revenu fixe de McKnight, le fonds utilise nos dollars en investissement pour acheter des obligations du Minnesota. Nous avons rejoint le Minnesota Council on Foundations dans cette «pochette du Minnesota», la première du genre, à encourager les fondations, les fonds de dotation et les family offices à participer à des investissements locaux.
Référence
Indices d'agrégats américains et d'obligations américaines titrisés de Bloomberg
Résultats
Indice de référence sous-performant, historique trop court pour une évaluation concluante, portefeuille de 10 M $ à compter du quatrième trimestre de 2017
Leçons apprises
Le fonds de dotation de la McKnight Foundation offre des possibilités, au-delà des subventions, de soutenir des organisations à but non lucratif pour le logement et le développement commercial. Cet investissement peut acheter des obligations émises par nos bénéficiaires. Cela aide les organisations à alléger leurs bilans, à emprunter plus d’argent et à entreprendre de nouveaux projets.
Crédits photo: Tony Webster, Creative Commons sur Flickr
Déni de responsabilité: La Fondation McKnight n'approuve et ne recommande aucun produit, processus ou fournisseur de services commercial.
Dernière mise à jour 3/2020